مدلسازی مالی اکتشافی

اکتشافی یک اصطلاح تکنولوژیکی برای چیزی است که در اصطلاح رایج به عنوان “قانون شست” شناخته می شود . در مقاله قبلی، دستورالعمل هایی را که باید از منظر مفهومی رعایت شود، مورد بحث قرار دادیم. با این حال، در این مقاله، اکتشافات را بیشتر از منظر فنی مورد بحث قرار خواهیم داد. نکات مشترکی که باید به آنها توجه شود و اشتباهات رایجی که باید از آنها اجتناب شود به تفصیل مورد بحث قرار گرفته است.

هرگز از مقادیر ثابت استفاده نکنید

یکی از بزرگترین اشتباهات آماتورهای مدلسازی مالی این است که اغلب فراموش می کنند ورودی ها را از محاسبات جدا کنند. به عنوان مثال، بسیاری از مواقع شرکت ها محاسبات جریان نقدی خود را از سود خالص خود پس از شماره مالیات شروع می کنند.

برای سادگی، یک مدل ساز مالی ممکن است فرض کند که درصد سود خالص 25٪ است. با این حال، مهم است که این 25٪ مستقیماً به شکل یک مقدار ثابت وارد فرمول نشود. در عوض باید متغیری به نام سود خالص پس از کسر مالیات ایجاد شود. سپس مقدار 25% باید در آن متغیر وارد شود. سپس این متغیر باید در برگه ورودی وجود داشته باشد.

اجتناب از استفاده از مقادیر ثابت برای اطمینان از اینکه محاسبات پایین دستی تحت تأثیر قرار نمی گیرند ضروری است. به عنوان مثال، فردا اگر شرکت بخواهد این فرض را تغییر دهد و 30 درصد سود خالص پس از کسر مالیات وارد کند، اگر ورودی از محاسبه جدا نشود، به معنای هرج و مرج خواهد بود. مدل‌ساز مالی باید تک تک نقاط مدل را که در آن عدد 25% وارد شده است، پیدا کند و سپس آن را به 30% تغییر دهد.

از سوی دیگر، اگر یک متغیر به جای یک ثابت استفاده شود، مقدار آن فقط باید در یک مکان، یعنی صفحه ورودی تغییر کند. همه متغیرهای محاسبه به طور خودکار به صفحه ورودی پیوند می‌دهند. بنابراین، اگر مقدار یک بار در صفحه ورودی تغییر کند، همه مقادیر به طور خودکار به روز می شوند.

استفاده از مقادیر ثابت می تواند از دیدگاه بلند مدت فاجعه بار باشد. مقادیر ثابت مدل را ثابت می کند. متغیرها به پویایی مدل کمک می کنند زیرا اجازه می دهند مفروضات اساسی خود را تغییر دهند.

مدیریت مراجع دایره ای

مرجع دایره ای زمانی است که مقدار یک متغیر به خودش وابسته باشد. در بیشتر موارد، این اشتباهی است که توسط مدل‌ساز مالی انجام می‌شود. با این حال، برخی از محاسبات وجود دارد که به طور قانونی نیاز به ارجاعات دایره ای دارد. به عنوان مثال، هزینه بهره ای که یک شرکت متقبل می شود به مانده وام معوقی که شرکت دارد بستگی دارد. با این حال، باقی مانده وام خود ممکن است به هزینه بهره در یک سال معین بستگی داشته باشد! در مکان هایی مانند این، محاسبات دایره ای از نظر مفهومی نادرست نیستند. مدل ساز مالی باید از مهارت خود برای اطمینان از مدیریت صحیح مراجع دایره ای استفاده کند.

انعطاف پذیری ساختمان

زمانی گفته می شود که یک مدل انعطاف پذیر است که بتواند توسط بسیاری از کاربران مختلف برای مدیریت بسیاری از موقعیت های مختلف استفاده شود. ساخت مدل های مالی پیشنهاد گرانی است. در نتیجه، شرکت ها نمی توانند هر بار مدل جدیدی بسازند. از این رو، آنها نیاز به مدل هایی برای انعطاف پذیری دارند. بنابراین، برای مدل ساز مهم است که اطمینان حاصل کند که ورودی ها و خروجی های مدل را می توان برای مطابقت با نیازهای مختلف تصمیم گیری تغییر داد. در غیر این صورت، ساخت یک مدل مالی فقط یک راه پیچیده و دوربرگردان برای ایجاد یک مدل تصمیم گیری است که فقط یک بار استفاده می شود!

ساختن شهود

مدل‌های مالی توسط افرادی ساخته می‌شوند که هم با عملکردهای فنی و هم در امور مالی آشنا هستند. با این حال، این مدل ها تقریباً به طور انحصاری توسط پرسنل مالی استفاده می شود. از این رو، آنها باید طوری ساخته شوند که برای تامین مالی پرسنل بصری باشند.

به عنوان مثال، مهم است که مدل دارای عملکرد تمرینی باشد. زیرا هزینه ها و درآمدها در سطح شرکت چیزی جز تجمیع هزینه ها و درآمدها در سطح کارخانه یا فروشگاه نیست. بنابراین، اگر تصمیم گیرنده بخواهد نگاه دقیق تری به هزینه ها در سطح پایین تری داشته باشد، باید بتواند این کار را انجام دهد. از این رو، ایده خوبی است که مدل را به گونه ای بسازید که اگر کاربر روی هزینه یا درآمد کلیک کند، به سطح پایین تری منتقل شود. سپس، سیستم باید به آنها اجازه دهد تا در سطوح متوالی پایین تر به حرکت خود ادامه دهند تا زمانی که به سطح دانه مطلق برسند.

این به شرکت ها امکان می دهد تا توزیع هزینه ها و درآمد خود را در بین واحدهای تجاری مختلف مانند فروشگاه ها و بخش ها درک کنند. این اطلاعات برای تصمیم گیری بهتر مورد نیاز است. به همین دلیل است که یک مدل مالی باید آن را ارائه دهد.

اطمینان از ارائه پذیری

در نهایت، مدل مالی باید از نظر بصری جذاب و قابل ارائه باشد. هیچ کس دوست ندارد وقتی می خواهد تصمیم بگیرد اطلاعات بهم ریخته شود. یک مدل مالی خوب اطلاعات واضح و مشخصی را در مورد ورودی هایی که کاربر در مدل قرار داده است و مفروضات اساسی که در مدل تعبیه شده است ارائه می دهد.

نتیجه این است که قوانین کلی زیادی وجود دارد که باید در هنگام ایجاد یک مدل مالی در نظر گرفته شوند. نکات فوق فقط یک لیست معرف است و به هیچ وجه یک لیست جامع نیست.