امنیت چیست؟
دارایی هایی با مقداری ارزش مالی اوراق بهادار نامیده می شود.
ویژگی های اوراق بهادار
- اوراق بهادار قابل معامله هستند و ارزش مالی را نشان می دهند.
- اوراق بهادار قابل تعویض هستند.
طبقه بندی اوراق بهادار
- اوراق بدهی: دارایی های قابل معامله که دارای شرایط و ضوابط مشخصی هستند، اوراق بدهی نامیده می شوند. ابزارهای مالی فروخته و خریداری شده بین طرفین با نرخ بهره، مبلغ اصلی، تاریخ سررسید و همچنین نرخ بازده، اوراق بدهی نامیده می شود.
- اوراق بهادار سهام: ابزارهای مالی که نشان دهنده مالکیت یک فرد در یک سازمان است، اوراق بهادار سهام نامیده می شود. فردی که سهام را خریداری می کند، مالکیتی بر سود و دارایی های شرکت دارد.
- ابزارهای مشتقه: ابزارهای مشتقه ابزارهای مالی با شرایط خاص هستند که تحت آن باید پرداخت ها بین دو طرف انجام شود.
تجزیه و تحلیل امنیتی چیست؟
تجزیه و تحلیل ابزارهای مالی مختلف قابل معامله را تحلیل امنیتی می نامند. تجزیه و تحلیل امنیتی به یک متخصص مالی یا یک تحلیلگر امنیتی کمک می کند تا ارزش دارایی های یک سبد را تعیین کند.
چرا تحلیل امنیتی؟
تجزیه و تحلیل اوراق بهادار روشی است که به محاسبه ارزش دارایی های مختلف کمک می کند و همچنین تأثیر نوسانات مختلف بازار بر ارزش ابزارهای مالی قابل معامله (که به آنها اوراق بهادار نیز می گویند) کمک می کند.
طبقه بندی تجزیه و تحلیل امنیتی
تجزیه و تحلیل امنیتی به طور کلی به سه دسته طبقه بندی می شود:
- تحلیل بنیادی
- تحلیل فنی
- تجزیه و تحلیل کمی
تحلیل بنیادی چیست؟
تحلیل بنیادی به ارزیابی اوراق بهادار با کمک برخی عوامل اساسی تجاری مانند صورت‌های مالی، نرخ‌های بهره جاری و همچنین محصولات رقیب و بازار مالی اشاره دارد.
صورت های مالی چیست؟
صورت های مالی چیزی نیست جز شواهد یا سوابق کتبی تراکنش های مالی مختلف یک سرمایه گذار یا شرکت.
صورت های مالی توسط کارشناسان مالی برای مطالعه و تجزیه و تحلیل سود، بدهی، دارایی های یک سازمان یا یک فرد استفاده می شود.
تحلیل تکنیکال چیست؟
تحلیل تکنیکال به تجزیه و تحلیل اوراق بهادار اشاره دارد و به متخصصان امور مالی کمک می کند تا روند قیمت ها را از طریق روند قیمت های گذشته و داده های بازار پیش بینی کنند.
تحلیل کمی چیست؟
تحلیل کمی به تجزیه و تحلیل اوراق بهادار با استفاده از داده های کمی اشاره دارد.
تفاوت بین تحلیل بنیادی و تحلیل کمی
تحلیل بنیادی با کمک صورت‌های مالی، بازار رقیب، داده‌های بازار و سایر حقایق و ارقام مرتبط انجام می‌شود، در حالی که تحلیل تکنیکال بیشتر به روند قیمت اوراق بهادار مربوط می‌شود.
مدیریت پورتفولیو چیست؟
جریانی که با مدیریت انواع اوراق بهادار و ایجاد هدف سرمایه گذاری برای افراد سروکار دارد، مدیریت سبد نامیده می شود. مدیریت پرتفوی به هنر انتخاب بهترین برنامه های سرمایه گذاری برای یک فرد مربوطه اشاره دارد که حداکثر بازدهی را با حداقل ریسک های موجود تضمین می کند.
مدیریت سبد به طور کلی با کمک مدیران سبد انجام می شود که پس از درک نیازهای مشتری و توانایی او در انجام ریسک ها، سبدی با ترکیبی از ابزارهای مالی با حداکثر بازده برای آینده ای مطمئن طراحی می کنند.
نظریه پورتفولیو
نظریه پورتفولیو توسط هری ام. مارکوویتز از دانشگاه شیکاگو ارائه شد. طبق تئوری پرتفولیو مارکوویتز، مدیران پرتفوی باید با دقت محصولات مالی را از طرف مشتریان خود برای حداکثر بازده تضمین شده با حداقل ریسک انتخاب و ترکیب کنند.
تئوری پورتفولیو به مدیران پرتفوی کمک می کند تا میزان بازده و همچنین ریسک هر سبد سرمایه گذاری را محاسبه کنند.
بدون نظر